三季度中國(guó)四大國(guó)有銀行凈利潤(rùn)增速均不足1%，股份制銀行增速多為個(gè)位數(shù)。在股份制銀行不良貸款率明顯攀升的背景下，四大行也面臨不良率上升的潛在壓力。隨著利率市場(chǎng)化深入，不良撥備擠壓盈利，銀行業(yè)再也不是三年前被溫家寶總理稱為“獲得利潤(rùn)太容易”的香餑餑，今年興起上市銀行高管離職潮。

截至本周末公布的多家中國(guó)銀行三季度財(cái)報(bào)顯示，今年前三季度，工行、建行、農(nóng)行、中行凈利潤(rùn)增速分別為0.65%、0.73%、0.57%、0.79%。第三季度中行還出現(xiàn)2009年以來(lái)首次凈利潤(rùn)增長(zhǎng)下滑，同比下降1.5%。前三季度股份行的領(lǐng)頭羊招商銀行凈利潤(rùn)增速5.9%、興業(yè)銀行和民生銀行的增速分別為7.62%、4.35%，當(dāng)年百分之二三十的增速已成過(guò)眼煙云，只有平安銀行以13.04%的增速一枝獨(dú)秀。

不良貸款方面，農(nóng)行是四大國(guó)有銀行之中唯一突破2%的，達(dá)到了2.02%，其他三行均在1.45%左右。全國(guó)性股份制銀行的不良貸款率攀升明顯，興業(yè)銀行、中信銀行、浦發(fā)銀行、平安銀行的不良率升至1.57%、1.42%、1.36%、1.34%。此前有海外機(jī)構(gòu)懷疑中國(guó)銀行業(yè)的壞賬水平高于財(cái)報(bào)數(shù)據(jù)，法國(guó)巴黎銀行分析師Judy Zhang近來(lái)預(yù)計(jì)，在香港上市的中國(guó)內(nèi)地銀行壞賬率在9%左右。

以上兩表格來(lái)自微信公號(hào)“ Bank資管”，數(shù)據(jù)來(lái)自Wind。

英國(guó)《金融時(shí)報(bào)》報(bào)道指出，中國(guó)銀行業(yè)“閉眼賺錢(qián)”的好景不再主要有兩大原因：

隨著中國(guó)完成利率市場(chǎng)化，銀行存貸款利率的息差在縮小，上月中國(guó)央行宣布放開(kāi)存款利率上限表明，政府在逐步撤銷(xiāo)對(duì)存款利率長(zhǎng)期以來(lái)的限制，中國(guó)銀行業(yè)正在失去過(guò)去利潤(rùn)的一大來(lái)源——凈利息收入。

報(bào)道提到，2007-2012年，中國(guó)四大行的這類收入合計(jì)規(guī)模由人民幣2500億元增至7380億元。

不良貸款撥備導(dǎo)致賬面利潤(rùn)縮水。銀行的難處是，如果對(duì)未來(lái)不良貸款的撥備不多，季度盈利可能增長(zhǎng)，但如果貸款違約激增，資產(chǎn)負(fù)債表的彈性就沒(méi)那么大。

比如以上提到的三季度凈利潤(rùn)同比負(fù)增長(zhǎng)的中行，當(dāng)季不良貸款撥備就同比大增44%，彭博稱其為該行2006年上市以來(lái)的最大規(guī)模撥備?！督鹑跁r(shí)報(bào)》報(bào)道稱，現(xiàn)在有些中國(guó)銀行的這類撥備已經(jīng)沒(méi)那么保守。

華爾街見(jiàn)聞此前文章提到，國(guó)際信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)穆迪預(yù)計(jì)，息差下降可能促使某些中國(guó)的銀行為追求更高的貸款收益而增加對(duì)高風(fēng)險(xiǎn)客戶的敞口，從而在短期內(nèi)使其風(fēng)險(xiǎn)控制能力面臨挑戰(zhàn)。未來(lái)1-2年中國(guó)銀行業(yè)的運(yùn)營(yíng)壓力還將進(jìn)一步上升。

另一國(guó)際評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)惠譽(yù)今年5月的報(bào)告認(rèn)為，由于部分不良貸款被展期或挪至表外，中國(guó)銀行業(yè)的不良貸款率很難評(píng)估。估計(jì)信貸總額中有38%沒(méi)有走傳統(tǒng)銀行貸款渠道，所以就數(shù)據(jù)討論不良率的意義不大。穆迪兩個(gè)月前分析11家中國(guó)上市銀行上半年業(yè)績(jī)后指出，部分逾期至少90天的貸款并未被納入壞賬范疇，因此中國(guó)銀行業(yè)的壞賬水平可能被低估。

銀行越來(lái)越難以保持盈利高增長(zhǎng)，一些銀行的高管也紛紛選擇“良禽擇木而棲”。

上月末公布的一份統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，今年以來(lái)，有16家上市銀行的超過(guò)20位副行長(zhǎng)級(jí)別以上銀行家選擇離職。這些離職的高管平均年齡只有54歲，正值當(dāng)年。其中最為矚目的是微眾銀行原行長(zhǎng)曹彤離職創(chuàng)辦了資產(chǎn)證券化互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)，華夏銀行原副行長(zhǎng)黃金老離職出任蘇寧云商副總裁或蘇寧銀行高管，平安銀行原副行長(zhǎng)陳偉加盟陸金所擔(dān)任常務(wù)副總裁。

對(duì)此，《每日經(jīng)濟(jì)新聞》的專欄作家向小田認(rèn)為，這些離職的高管內(nèi)心深處早已意識(shí)到了業(yè)內(nèi)危機(jī)，于是決心離開(kāi)銀行這個(gè)弱勢(shì)群體。因?yàn)楫?dāng)前中國(guó)銀行業(yè)不僅僅要承載經(jīng)濟(jì)增速放緩、經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型升級(jí)矛盾突出所帶來(lái)的壓力，更要面臨新型的互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)在負(fù)債端的爭(zhēng)奪。銀行業(yè)的今天，就是蘇寧、國(guó)美在面對(duì)京東、淘寶競(jìng)爭(zhēng)初期的昨天。